De Volksbank geeft € 500 miljoen aan groene achtergestelde Tier 2-obligaties uit
Op 20 november 2024 heeft de Volksbank met succes € 500 miljoen aan groene achtergestelde Tier 2-obligaties uitgegeven. De obligaties hebben een coupon van 4,125% en een looptijd van 11 jaar, met een calloptie na 6 jaar.
De uitgifte is in lijn met de kapitaalplanning van de Volksbank, met als uitgangspunt dat de MREL-vereisten vanaf januari 2024 volledig worden ingevuld met achtergestelde verplichtingen (Tier 1-kapitaal, Tier 2-kapitaal en SNP-obligaties met een resterende contractuele looptijd van ten minste 1 jaar).
De Tier 2-obligaties zijn uitgegeven onder het Green Bond Framework van de Volksbank, dat per september 2023 door ISS-ESG is getoetst aan de EU Taxonomie. Meer informatie over ons Green Bond Framework is te vinden op onze website.
De groene achtergestelde Tier 2-obligaties zullen worden genoteerd aan de Luxembourg Stock Exchange.
Kenmerken uitgifte
| Omvang lening | € 500 miljoen |
| ISIN | XS2948048462 |
| Uitgifte koers | 99,677% |
| Coupon | 4,125% |
| Datum settlement | 27 november 2024 |
| Format | 11 year Non-Call 6 year Tier 2 |
| Couponaanpassing | Dan geldende 5-jaars EUR mid-swap rate +190bps, indien niet afgelost |
| Verwachte ratings | Baa2 (Moody’s) / BBB (Fitch) |
